CB

SFN: SEGMENTAÇÃO DE MERCADO

Mercado Monetário- Controle da oferta da moeda- Controle das taxas de juros de curto e curtíssimo prazo- Garantir a liquidez da economia- BACEN pratica a Política Monetária- COPOMEx.: Empréstimo entre os bancos, redesconto, depósito compulsório, open market, taxa SELIC.Mercado de Crédito- IF's fazendo a intermediação de recursos entre deficitários e superavitários- Recursos de curto e médio prazo- BACEN controla, normatiza e fiscalizaEx.: captação e empréstimo.

Mercado de Capitais- Recursos de médio e longo prazo- Compra e venda de títulos e valores mobiliários- Operações entre empresas, investidores e intermediadores- CVM controla, normatiza e fiscaliza- BACEN fiscaliza tambémEx.: venda de debêntures, ações, fundos de investimentos.Mercado de Câmbio- Trocas de moedas estrangeiras por reais- BACEN pratica a Política Cambial (normatizada pelo CMN)- BACEN regula, administra, fiscaliza e controla Ex.: BACEN compra e venda dólar para equilibrar o mercado

SFN: LEI 4.595

Composição CMN BACEN BB BNDES Demais instituições financeiras

fa3b870a-d58d-441b-825a-50c38cc13a93 (image/png)

769d072a-0660-4915-8087-d533da9424de (image/jpg)

SFN: CMN

Órgão normativo máximo Normatiza: Política Monetária - Política Creditícia - Política Cambial Composição Ministro da Fazenda (presidente) Ministro do Planejamento Orçamento e Gestão Presidente do BACEN (status de ministro) Reuniões Mensais (ordinariamente) Atas de todas as reuniões - extrato publicado no DOU Resoluções aprovadas - publicadas site BACEN e DOU Participam das reuniões: conselheiros, membros da COMOC, diretores do BACEN, representantes das comissões consultivas (quando convocados pelo presidente do CMN)

Objetivos Zelar pela liquidez e solvências da IF's Coordenar as políticas monetária, creditícia, orçamentária, fiscal e da dívida pública interna e externa  Adaptar o volume dos meios de pagamento... Regular o valor interno e externo da moeda... Orientar a aplicação de recursos Propiciar o aperfeiçoamento das IF's Competências Fixar as diretrizes da política cambial Limitar taxa de juros, sempre que necessário  Definir a meta de inflação Regulamentar o redesconto Autorizar a emissão de papel moeda Regular a constituição, funcionamento e fiscalização IF's Outorgar ao BACEN o monopólio das operações de câmbio quando ocorrer desequilíbrio  Fixar TJLP trimestralmente

SFN: CMN

COMOC Diretores do BACEN Presidente do BACEN Presidente da CVM Secretário MPOG Secretário MF Secretário do Tesouro Nacional MF Secretário da Política Econômica MF

Comissões Consultivas Crédito Habitacional Crédito Rural Crédito Industrial Endividamento Público Política monetária e cambial Normas e organização do SFN Mercado de Valores Mobiliários

SFN: CMN

POLÍTICAS ECONÔMICASPIB = Consumo* + investimentos* + gastos do governo* + saldo da balança comercial* (exp - imp)*Política de rendas*Política monetária*Política fiscal - Impostos*Política cambialOBS.: a alteração de uma das políticas afeta as demais.*PIB é a receita do país (contracheque)*CMN formula/coordena todas as políticas - BACEN executa (menos a fiscal)

98c565e1-c24b-42ad-bedd-91a43af999ed (image/jpg)

POLÍTICA MONETÁRIA: INSTRUMENTOS

DEPÓSITO COMPULSÓRIO Representa uma parcela dos recursos depositados nos bancos que não pode ser aplicado, devendo ser depositada no BACEN Limita a criação de moeda O BACEN pode recolher até 100% dos depósitos à vista e até 60% de outros títulos (poupança, CDB, RDB) A alíquota pode variar de acordo com regiões e tamanho dos bancos Elevação do compulsório provoca uma redução da liquidez e elevação das taxas de juros Compulsório de depósitos à vista NÃO são remunerados na conta do BACEN Compulsório de outros títulos remunera Pode ser em espécie ou subscrição de letras Encaixe voluntárioCaso o banco não aplique todo o valor destinado a exigibilidade (crédito rural, microcrédito, poupança), eles são obrigados a depositar na conta do BACEN o que sobrar

EFEITO MULTIPLICADOR

Moeda escritural é um tipo de dinheiro não físico usado como meio de pagamento, ou seja, saldo em conta corrente. É movimentada por depósitos, cheques e transferências eletrônicas. O dinheiro real não existe, é só um valor no sistema eletrônico do banco.  Para limitar a criação de moeda por meio de depósitos, o BACEN executa os recolhimentos compulsório. No caso de cheques, é limitado pelo CCF - cadastro em que o cliente é colocado quando um cheque volta por duas vezes - motivo 11 e depois motivo 12.  Fórmula do multiplicador bancário:Mb = 1/(Et/DVBC + Ec/DVBC)Et = encaixe voluntário DVCB = depósitos á vistaEc = encaixe obrigatório (depósito compulsório)

5723a2db-3b3d-45d1-81c3-1d5d2fab0a99 (image/png)

01469a5e-d2f9-492c-937e-e3a0c4ef6a82 (image/png)

Pie de foto: : Criação de Moed

970e1d46-2bb2-40fa-9ad8-72cb5b6dfc93 (image/png)

Pie de foto: : Depósito Compulsório

POLÍTICA MONETÁRIA: INSTRUMENTOS

REDESCONTO BACEN exerce a função básica de prestamista de última instância concedendo empréstimos aos bancos que precisam acertar o fluxo de caixa diário Taxa de juros alta Títulos públicos ou privados são dados em garantia Antes de solicitar empréstimo ao BACEN, as IF's fazem transações entre si para fecharem seus caixas Títulos públicos federais: SELIC over - liquidação pelo SELIC Títulos privados: taxa do CDI - liquidação no CETIP As transferências são feita no STR - SPB - BACEN

bb5c7593-434c-4d6a-9831-278e605d6ed2 (image/png)

POLÍTICA MONETÁRIA: INSTRUMENTOS

OPEN MARKET Compra e venda de TPF executada pelo BACEN Instrumento mais ágil da política monetária - resultado imediato As operações ocorrem assim que os bancos abrem BACEN compra os títulos das IF's no mercado secundário Consegue equilibrar a oferta de moeda e regular a taxa de juros em curto prazo COMPRA: + liquidez, coloca dinheiro na economia, diminui taxa de juros VENDE: - liquidez, tira dinheiro da economia, aumenta taxa de juros

d058db34-19c2-4631-8d45-fea4262cfc11 (image/png)

Pie de foto: : Open Market

TÍTULOS PÚBLICOS FEDERAIS

É um pedaço da dívida do governo Instrumentos financeiros de renda fixa, emitidas pelo Tesouro Nacional para financiar as suas despesas IR regressivo IOF em operações com resgate em menos de 30 dias Liquidados em tempo real D + 0 RentabilidadesPré-fixada: valor do rendimentos é conhecido no início da operaçãoPós-fixada: o valor dos juros só é conhecido no resgate (associado a um índice)Zero cupom: juros pagos no vencimento junto com o principalLTN - Tesouro pre-fixado (deságio sobre o valor nominal), LFT - Tesouro SELIC, NTN-B Principal - Tesouro IPCACom cupom: juros são pagos periodicamente NTN-B - Tesouro IPCA com juros semestrais, NTN-F - Tesouro pré-fixado com juros semestrais (deságio sobre o valor nominal)

TÍTULOS PÚBLICOS FEDERAIS

Mercado PrimárioInvestidor compra direto do emissorLeilões Realizados semanalmente pelo TN e operacionalizados pelo BACEN Somente as IF's autorizadas podem adquirir: Banco Comercial, Banco de Investimento, Banco Múltiplo (comercial ou investimento), SCTVM, SDTVM, CEF PF pode por meio de algum intermediário Tesouro Direto PF comprarão, através de uma IF autorizada (agente de custódia) , títulos diretamente do Tesouro Tem que ter conta corrente  Mercado Secundário Investidor compra de outro investidor Plataformas de negociação: Sisbex (BACEN) - CetipNet (Cetip) - mercado de balcão via telefone *DEALERS são IF's credenciadas pelo Tesouro Nacional que podem atuar tanto no mercado primário como no secundário.

2508385b-58f2-4640-b8e8-c0b223bf1dff (image/png)

a202c1da-1576-4fdb-be2f-20b5815f0709 (image/png)

Pie de foto: : Títulos Públicos Federais

CONSEQUÊNCIAS POLÍTICA MONETÁRIA

Política Monetária Restritiva Reduz a quantidade de moeda e eleva taxa de juros Reduz crédito Política Monetária Expansionista Aumentam a quantidade de moeda e baixam juros Aumenta o crédito

f9c7319e-40e7-483d-9668-65d8b48d211f (image/png)

SFN: BACEN

Órgão executor/supervisor máximo Organização, disciplina e fiscalização do SFN Executa as políticas de crédito, câmbio e monetária Faz cumprir as determinações do CMN Composição Diretoria colegiada - até 9 diretores (1 pres + 8) Nomeados pelo Presidente e aprovados pelo Senado Reuniões Semanais (ordinariamente) Presidente ou substituo e metade dos diretores Objetivos Zelar pela liquidez e solvências da economia Estimular a formação de poupança Zelar pela estabilidade... aperfeiçoamento... Manter as reservas internacionais em nível adequado

Atribuições Emitir papel moeda Definir alíquota e receber os depósitos compulsórios Realizar redesconto Comprar e vender títulos públicos no mercado 2º Regular a compensação Regular o mercado de câmbio Fiscalização das IF's Vigiar mercado de capitais Controlar fluxo de capitais estrangeiros no país Autorizar funcionamento das IF's (*estrangeira - exec) Gestão do SPB e dos meios circulantes Determinar até 100% de depósito compulsório em depósito à vista e de até 60% em outros depósitos (*pode variar de acordo com bancos e regiões - controla a economia e estimula a formação de poupança) Divulga TJLP trimestralmente

SFN: BACEN - COPOM

COPOM Composto pela diretoria colegiada do BACEN Define a taxa SELIC META e o seu viés Definido o viés, cabe ao presidente do BACEN executar Atua no mercado monetário - Política Monetária Reuniões 8 vezes ao ano (aprox. 45 dias) Terças e Quartas - Terça discute, Quarta define a taxa Ata em até 6 dias úteis (português) 7 dias úteis (inglês) Deve constar o voto de cada membro Relatório de inflação trimestral Calendário das reuniões divulgadas até Junho - circular BACEN

*Caso a inflação ultrapasse a meta, o presidente do BACEN deverá enviar uma carta aberta ao Ministro da Fazenda explicando o motivo, o que será feito e o prazo.*Taxa SELIC: taxa básica de juros da economia - usada para controlar o mercado e alcançar a meta de inflação determinada pelo CMN.*BACEN é responsável por fixar a taxa no mercado*Taxa SELIC OVER: incide sobre financiamentos diários - TPF*Índice utilizado na meta - inflação: IPCA (IBGE calcula)*Taxa aumenta - inflação, consumo, produção, PIB diminui*Taxa diminui - inflação, consumo, produção, PIB aumenta

SFN: CVM

Órgão "normativo" do mercado de títulos e valores mobiliários Sem subordinação hierárquica Palavras-chave: ações, debêntures, fundos de investimentos, mercado de capitais, S/A aberta, bolsa de valores, derivativos Composição 5 diretores (1 pres + 4) Nomeados pelo Presidente da República e aprovados pelo Senado Reuniões Semanais Instruções CVM - site CVM (pode tomar decisões conjuntas com o BACEN) Objetivo Estimular investimentos no mercado acionário Assegurar o funcionamento das bolsas de valores Proteger os acionistas de fraudes Fiscalizar, disciplinar, normatizar e punir Registro de companhias abertas  Registro de distribuição de valores mobiliários (*pequenas empresas)

f53852a0-56df-4eed-80b0-072d4dd32e79 (image/png)

AGENTES ESPECIAIS: BB

S/A aberta Economia mista Banco Múltiplo União tem o controle (maioria das ações) Presidente é nomeado pelo Presidente da República e aprovado pelo Senado Competências Executa a compensação de cheques e outros papéis Principal executor da política do Crédito Rural Agente financeiro do governo Preços mínimos dos produtos agropastoris Agende recebedor e pagador no exterior Realiza compra e venda de moeda estrangeira - câmbio

AGENTES ESPECIAIS: CEF

14c08b9f-4999-4c15-b478-ed6fd0fab73b (image/png)

Empresa pública federal - não é bancoCompetências Maior agente de financiamento da habitação Assistencialismo (bolsas, FIES, MCMV) Loterias FGTS (PIS, seguro desemprego) Incentiva a poupança Monopólio do penhor civil

e5969594-45e6-4ed7-9753-feeb5f3b9edb (image/jpg)

AGENTES ESPECIAIS: BNDES

Empresa pública federal Legalmente não é um banco de desenvolvimento Vinculado ao Ministério de Desenv. Ind. e Com. Exterior Usa TJLP nas operações Principal executor da política de investimento do Gov Desenvolvimento econômico e social do país

1f63220b-0d8f-4f23-8045-ef133dab8a4c (image/png)

Pie de foto: : Ativos e Passivos

CAPTAÇÃO: CONTA CORRENTE

Depósito à vista. $ pode ser sacado a qualquer momento Produto de maior liquidez Não remunera - captação a custo zero Tarifas - pactuadas pelo mercado Documentos: PF- Documento de identificação- Inscrição CPF- Comprovante de residência- Ficha de abertura e cartão assinaturaFacultativo: comprovante de renda e depósito inicial.PJ- Contrato social e alteração mais recente- Inscrição CNPJ- Documentação dos representantes legais

Tipos de conta conjunta (só para PF)Solidária: e/ou - libera cheque e cartão - uma assinaturaNão solidária: e - libera só cheque - duas assinaturasMovimentação:DOC: 0 a 4.999,99. (D+1)TED: 250,00 a qualquer valor. (D+0)*Recursos de pagamentos salários, pensões, etc - TED  Conta para menor de 18 anos - representado ou assistido Informações na abertura de conta: - condições para fornecimento de talonário de cheques- comunicação mudança de endereço ou telefone- condições para inclusão CCF- cheques liquidados - microfilmados - poderão ser destruídos- tarifas de serviços e os que não podem ser cobrados- saldo médio mínimo para manutenção da conta

CAPTAÇÃO: CONTA CORRENTE

$ FGC (*FGCoop)$$ Exigibilidade: Crédito Rural e Microcŕedito (*Cooperativa)$$$ Encaixe obrigatório - Depósito Compulsório Podem captar:- Bancos Comerciais- Bancos Múltiplos (carteira comercial)- CEF- Cooperativas de Crédito- Bancos Cooperativos

CONTA SALÁRIO Só recebe depósito do empregador. Recebimento de salário, aposentadoria, pensões, etc. A abertura da conta se dá por iniciativa do empregador. A transferência dos recursos pela IF é via TED. Conta não movimentável por cheques. Pode ter cartão de débito ou não (depende contrato). Não tem tarifas, só se exceder os limites de utilização.

c3bc738a-b626-4095-9643-f94ceebce1b6 (image/png)

Pie de foto: : Conta Corrente

7211ec79-3655-4285-aa98-493faeb838a9 (image/png)

Pie de foto: : Conta Corrente

CAPTAÇÃO: CDB e RDB

Depósito a prazo PF e PJ Renda fixa Pré-fixada: sei a taxa e consigo calcular. (para quem acha que a SELIC vai se manter ou cair) Pós-fixada: taxa atrelada a um índice - depende dele. (para quem acha que a SELIC vai aumentar) $ FGC (*FGCoop)$$$ Encaixe obrigatório - Depósito Compulsório Prazo mínimo de 1 dia. Remuneração diária. IOF em aplicações de até 29 dias IR regressivo

CAPTAÇÃO:CDB e RDB

3c5c3ba6-8b6d-4822-86bb-676e10ac98a9 (image/jpg)

Pie de foto: : IOF em operações de até 29 dias

626b9bb6-a541-4bd9-964e-c3e223620fea (image/png)

Pie de foto: : IR regressivo

CAPTAÇÃO: CDB e RDB

CDB Transferível e negociável - endosso Pode ser resgatado antecipadamente - perdendo ou não a remuneração (depende da IF) Respeitar a carência, se houver Podem emitir: Bancos Comerciais Bancos de Investimento Bancos Múltiplos (comercial ou investimento) CEF Bancos de Desenvolvimento Pode ser negociado no mercado secundário Não pode ser indexado à variação cambial

RDB Intransferível e inegociável Resgate antecipado só em caráter excepcional - perde os rendimentos Podem emitir: Cooperativas de Crédito Soc. Cred. Fin. e Invest. Bancos Comerciais Bancos de Investimento Bancos Múltiplos (comercial ou investimento) CEF Bancos de Desenvolvimento RDC - Cooperativas

55654e2f-8fe9-4776-b8e3-708ab07e5aa7 (image/png)

Pie de foto: : CDB

CAPTAÇÃO: POUPANÇA

d7c01bcd-5a2a-4dc8-9b6f-2cfa505a1c7d (image/png)

PF e PJ Remunera sobre o menor saldo do período Valores mantidos por menos de um mês não remuneram Depósito 29, 30, 31 - Aniversário dia 01 do mês seguinte Pode ter até 28 datas de aniversário Renda fixa pós-fixada Depósito em cheque aniversaria no dia do depósito Não pode cobrar tarifa: Cartão para movimentação 2ª via do cartão 2 saques 2 transferências 2 extratos Extrato consolidado até dia 28 informando tarifas Saques em intervalo de 30 minutos - único evento

CAPTAÇÃO:POUPANÇA

Quem pode captar: CEF SCI Bancos Múltiplos (carteira SCI) APE $ FGC$$ Exigibilidade: Habitação (*BB - Crédito Rural)$$$ Encaixe obrigatório - Depósito Compulsório

PF / ONGIsenta IR0,5% a.m + TRPJIR 22,5% 1,5% + TR ao trimestre

b115fcd0-5d7d-4bb0-b86f-1eb561cbafa4 (image/png)

Pie de foto: : Poupança

c93d568d-1eeb-4d0c-82c5-e6457337bb07 (image/png)

FUNDOS DE INVESTIMENTOS

FUNDOS DE INVESTIMENTOS

Administração de recursos de terceiros Comunhão de recursos sob a forma de condomínio em que os cotistas investem juntos no mercado financeiro e de capitais A política de investimento do fundo define os ativos  Cota: escritural e nominal - menor fração do patrimônio do líquido do fundo Chinese Wall: segregação entre gestão de recursos próprios e de terceiros - prevenir conflitos de interesses Fiscalizado pela CVM Fundo tem um CNPJ Assembleia Geral Fusão, incorporação, cisão, transformação ou liquidação do fundo Aumento da taxa de administração (redução não precisa) Alteração da política de investimento do fundo Podem convocar a AG o administrador do fundo, o cotista, ou grupo de cotistas que detenham no mínimo 5% das cotas AG é instalada com a presença de qualquer número de cotistas Em casos excepcionais de iliquidez, o administrador poderá fechar o fundo para realização de resgates; se ficar fechado por mais de 5 dias, ele tem mais um dia para convocar AG e deliberar em 15 dias

FUNDOS DE INVESTIMENTOS

FUNÇÕES Administrador: responsável legal pelo funcionamento do fundo. BI - BM (investimento) - CEF - SCDTVM / SDTVM Custodiante: responsável pela guarda dos ativos no fundo. (zelador - operacional) Distribuidor: responsável pela venda das cotas no fundo (corretor - pode ser o próprio distribuidor) Gestor: responsável pela compra e venda de ativos do fundo. Aplicação = compra. Resgate = vende. (síndico) Auditor Independente: autorizado pela CVM - neutro / 1 auditoria por ano e encaminhada para a CVM

556c3fe0-6b92-415e-8284-825af78574ac (image/jpg)

FUNDOS DE INVESTIMENTOS

Tipos de Fundos Abertos: os cotistas podem resgatar cotas a qualquer momento Fechados: os cotistas só poderão resgatar ao término do prazo de duração do fundo (o cotista pode vender sua cota no mercado secundário, mas não resgatar) Investidores qualificados IF's Companhias Seguradoras Sociedades de Capitalização  Entidades abertas e fechadas de Previdência Complementar PF/PJ com conhecimento de mercado e investimentos no valor de 1 milhão (300 mil)

Marcação a mercado Avaliação diária do valor dos ativos Valor de cotas atualizadas para novos investidores Evita transferência de riqueza entre cotistas Traz os ativos para o valor presente e desconta a taxa = patrimônio líquido Valor atualizado da cota: patrimônio líquido/nº cotas Taxa de administração Paga pelos cotistas ao administrador para remunerar todos os prestadores de serviços Expressa ao ano, mas calculada e deduzida diariamente - 252 dias úteis A rentabilidade divulgada pelos fundos já é deduzida a taxa de administração  Documentos: Regulamento, Formulário de Informação Complementar (resumo do regulamento), Lâmina (resumo), Tabela de rentabilidade

FUNDOS DE INVESTIMENTOS

Fundos RestritosGrupo restrito de cotistas (ex. mesma família)Fundos Exclusivos Recebem aplicações de um único cotista: investidor qualificado Formulário de Informações Complementares (antigo Prospecto) e marcação a mercado são facultativos. Fundos de investimentos em cotas de fundos de investimentos Mínimo 95% do PL investido em cotas de fundos de uma mesma classe (*multimercados = fundos distintos) 5% em TPF, renda fixa, etc. Política de concentraçãoOs fundos podem concentrar no máximo 20% em ativos de um mesmo administrador quando for IF e no máximo 10% quando não for uma IF.

127a349b-7d40-4108-9998-550309f5e174 (image/png)

8b3cbcc3-9289-483c-bc47-2c8ea68683e6 (image/png)

fb92d5ad-8eea-46c8-8603-8e5ce73c77b6 (image/png)

c12bee47-4b62-44bb-a40e-fb597db177aa (image/png)

EMPRÉSTIMO:CRÉDITO ROTATIVO

PF e PJ Limite Curto prazo Taxa de juros alta Juros e IOF cobrados de acordo com a utilização Ao pagar libera o limite para ser reutilizado Exemplos: CHEQUE ESPECIAL e CARTÃO DE CRÉDITO

EMPRÉSTIMO: CHEQUE ESPECIAL

PF e PJ Linha de crédito para cobrir cheques que ultrapassem o valor existente na conta (se reembolsar o valor no mesmo dia - sem juros) As pessoas utilizam como crédito. O banco cobra juros altos pela utilização. Incide IOF Tem um limite A cobrança dos juros é feita mensalmente e incide sobre cada valor utilizado

a95d71b6-cd44-495d-a083-01a80c3593f3 (image/png)

Pie de foto: : Cheque Especial

EMPRÉSTIMO: CARTÃO DE CRÉDITO

PF e PJ Tanto os cartões emitidos por IF's quanto por instituições de pagamento são regulamentados pelo BACEN + CMN (*private label) Produto acessório do banco Forte indutor de consumo Rebate no preço das vendas Ganhos sobre a inflação Fatura mensal - pagamento total ou parcial Mínimo 15% Se não pagar o total - juros + IOF Contrato pode ser cancelado a qualquer momento Obrigatório informar o CET Crédito/débito e função saque no exterior gera IOF

Tarifas que podem ser cobradas: Anuidade 2ª via Uso na função saque Pagamento de contas Avaliação emergencial de limite

EMPRÉSTIMO: CARTÃO DE CRÉDITO

BÁSICO Pagamento de contas, compras e serviços Anuidade deve ter o menor preço entre todos os cartões ofertados pela instituição IF's são obrigadas a oferecer Nacional ou Internacional NÃO pode ser associado a programa de benefícios

DIFERENCIADO Pagamento de contas, compras e serviços + benefícios Benefícios: programas de milhas, descontos, etc. Anuidade depende do cartão Nacional ou Internacional CARTÃO DE DÉBITO Saques, depósitos, transferências, pagamento de contas Debita o valor diretamente da conta corrente do comprador e transfere para a conta do vendedor Tem que ter limite na conta Há um limite diário de débito - para a segurança

7cd0b044-ed01-4e0f-b4fd-8afd1e25254f (image/png)

Pie de foto: : Cartão de Crédito

9626312f-3ccf-4261-9de6-6995cdb9f7e2 (image/png)

Pie de foto: : Cartão de Crédito

EMPRÉSTIMO: CARTÃO CRÉDITO BNDES

Quem pode obter: Micro, pequenas, médias empresas e MEI's, com controle nacional e faturamento anual de até 90 milhões Produtor rural com CNPJ Empresários individuais Cooperativas CNPJ Taxa de juros pré-fixada Prazo 3 a 48 meses IOF Compras parceladas no site Limite de crédito de 1 milhão por banco emissor (pode pegar um cartão de cada bandeira em um mesmo banco, mas dentro do limite de 1 milhão) Quantos cartões quiser

Bancos emissores BB Banrisul Bradesco BNB BRDE CEF Itaú Santander Sicred Sicoob BandeirasVISA, MASTERCARD, ELO, CABAL

EMPRÉSTIMO: CDC

PF e PJ Sem direcionamento ou aquisição de bens e serviços Sempre que possível, o bem fica vinculado em garantia É necessário ter C/C, cadastro atualizado, sem restrições e limite de crédito aprovado Obrigatório informar o CET IOF (o valor que credita na conta já é descontado o IOF, por isso contrata-se um valor maior e financia o IOF nas prestações) Podem oferecer: Bancos Comerciais Bancos Múltiplos (comercial) Soc. Cred. Fin. e Invest.

CONSIGNADO Desconto da prestação na folha de pagamento Depende de um contrato empresa x instituição Não há margem definida, normalmente 30% Juros menores - menos risco

72c2f2e7-225c-4378-9eb5-d08168123874 (image/png)

Pie de foto: : CDC

7340eda6-4bf2-408a-9d5c-a6a6c08ab9ca (image/png)

Pie de foto: : CDC

EMPRÉSTIMO: CRÉDITO RURAL

ObjetivoFortalecer, estimular, incentivar e desenvolver o setor ruralBeneficiários legais Produtor rural (PF/PJ) Cooperativa de produtores rurais PF/PJ que exerça atividades de pesquisa ou produção de mudas, sementes, sêmen - inseminação artificial, medição de lavouras, atividades florestais, serviços de natureza agropecuária.  *pesca e aquicultura tem uma linha especialAtividades que podem ser financiadas Custeio Investimento em bens e serviços Comercialização IOF ADICIONAL

Exigências Apresentar orçamento, plano ou projeto (*operações de desconto de nota promissória rural ou duplicata rural) Idoneidade Garantias Seguro rural - Proagro (obrigatório) Penhor agrícola, pecuário, mercantil, florestal ou cédula Alienação fiduciária Hipoteca Aval ou fiança Commodity agropecuária Recursos controlados (taxa máxima de 8,75 a.a)- Conta corrente- Poupança Rural- BNDES / Funcafé- Financiamento regional

d80265f1-f009-4f8e-98a4-090de2ab2437 (image/png)

Pie de foto: : Crédito Rural

DESCONTO DE TÍTULOS

PF e PJ  Capital de giro Adiantamento de recursos (%), feito pelo banco, de forma a antecipar o fluxo de caixa do cliente Recebe dinheiro antecipado de vendas a prazo Títulos: cheques, faturas de cartão de crédito, notas promissórias, duplicatas Cliente não recebe o valor total, pois são descontados alguns encargos Taxa de desconto (juros)  IOF Taxa administrativa Direito de regresso: caso o título não seja pago, o banco debita da conta do cedente

1c073d90-cf43-46d9-aed6-0a09aa944df3 (image/png)

Pie de foto: : Desconto de Títulos

91abed08-22b3-4040-9e20-fb0aaf6cb466 (image/png)

Pie de foto: : LEASING (o arrendatário tem a posse e usufruto do bem)

COMPROR E VENDOR FINANCE

COMPROR FINANCE PJ O comprador efetua as compras, negocia o parcelamento com a IF e o fornecedor recebe à vista Ex.: empresa vendedora de móveis precisa comprar móveis do fornecedor, mas não tem todo o dinheiro à vista

VENDOR FINANCE PJ O mesmo processo do Compror, só que o vendedor participa do negócio como fiador Quem contrata o crédito é o vendedor, mas quem paga as prestações é o comprador Convênio se dá entra o banco e a empresa vendedora

HOT MONEY

Empréstimo de curtíssimo prazo que pode ser contratada de 1 a 29 dias no máximo (normalmente é até 10 dias) IOF, PIS, COFINS Taxa de juros elevadas Valores concedidos para tirar a empresa do sufoco

SEGUROS 

Emitidos por seguradoras Só podem ser vendidos por corretores (os bancos, quando oferecem, estão atuando como corretores) Mais de um seguro - só de vida Seguro prestamista: cobre o empréstimo que fez no banco (banco é o beneficiário) Seguro de carro financiado (banco é o beneficiário - quita a dívida e devolve o restante) Qualquer alteração na apólice (bem, beneficiários, etc) deverá ser feita por meio de endosso Quando não citados os beneficiários, estes serão os legais Sinistro: perda de um bem (ou vida) por um dos riscos cobertos Indenização: $$ em caso de sinistro Franquia: valor do prejuízo que fica a cargo do segurado Todas as apólices são registradas na SUSEP Mercado fiscalizado pela SUSEP

CosseguroRepartição do risco de um mesmo segurado entre várias seguradoras. Ex.: avião, bens caros, etc.ResseguroSeguro do seguro. Repassa o risco de uma apólice para outra seguradora.RetrocessãoSeguro da seguradora. Repassa todo o risco excedente para outras seguradora. Tipos de ressegurador: Local: sediado no país - resseguro e retrocessão Admitido: sediado no exterior com escritório no país Eventual: estrangeira, sediada no exterior e sem escritório no país - resseguro e retrocessão (*de paraísos fiscais não podem)

PREVIDÊNCIA PRIVADA

Previdência complementar aberta Fiscalizada pela SUSEP Contribuições periódicas  Acumula um capital  Resgate único ou renda vitalícia Taxa de administração: incide diariamente sobre o saldo - é cobrada sobre o patrimônio líquido do fundo - remunera o adm Taxa de carregamento: custeia as despesas de corretagem e administração do fundo - cobrada nos aportes ou no resgate Determinação livre de prazo e valor Não há garantia de rentabilidade mínima IR Perfil do Investidor- Soberano: o fundo investe apenas em títulos do governo- Renda fixa: títulos do governo e outros títulos de renda fixa - CDB, debêntures, etc.- Composto: títulos do governo, renda fixa e renda variável - desde que não ultrapassem 49% do patrimônio do fundo

PREVIDÊNCIA PRIVADA

PGBL IR sobre o valor de resgate Para quem faz declaração completa Permite dedução de até 12% da renda bruta anual do IR VGBL IR sobre os rendimentos Para quem faz declaração simplificada Não pode migrar de PGBL para VGBL, apenas de tabela progressiva para regressiva. 

79d3acc5-4e37-4c76-863b-32542bee6236 (image/jpg)

PREVIDÊNCIA PRIVADA

Previdência complementar fechada Fiscalizada pela PREVIC - MPAS Fundos de pensão Exclusivo para funcionários de uma empresa Não tem taxa de administração Tem patrocinador que ajuda nos pagamentos Sem fins lucrativos - fundações